【每周焦点】超级央行周来袭！美元能否逆转？

上周，黄金价格经历巨幅震荡，刷新历史高位后回落。澳大利亚和加拿大央行维持利率不变，国际油价震荡下跌。美股连续第六周上涨，德国股市创下历史新高。

本周将迎来“超级央行周”，美联储、欧洲央行和英国央行将公布最新利率决议。根据利率掉期市场，美联储12月维持利率不变的概率为98.4%，加息25个基点的概率为1.6%。

由于近期的数据表现偏弱和通胀回落，金融条件较11月的FOMC会议时有所放松。尽管美联储主席鲍威尔近期表示讨论降息还为时过早，但市场普遍预期2024年将降息5次，而高盛分析师却认为市场对于2024年美联储降息的预期过于乐观。

另外，市场预期欧洲央行和英国央行将维持利率不变。

美元指数
美元指数日图：


鉴于上述种种原因，美元指数近期走势偏弱，目前在103左右的关键位得到了短暂支撑。然而，美元指数是否能站稳该关键位还将取决于鲍威尔在FOMC新闻发布会中的发言。如果鲍威尔的发言偏向鸽派，那么美元指数将有机会上试105.6左右的阻力位。

除此之外，本周二将公布的美国CPI通胀数据也将成为市场焦点。虽然通胀数据正稳步下降，但始终未达到美联储2%的目标。因此，CPI数据也是美元走势的关键之一。如果CPI数据意外反弹，可能会迫使美联储延迟降息，甚至是进一步加息，而这将会是美元的重大利好。
 
 

技术面分析

 
英镑兑美元（GBPUSD）


GBPUSD日图在1.27美元遇阻回调后，目前处于上升通道底部的关键位，而本周的CPI数据和央行会议将很大程度决定GBPUSD是否能守住该上升通道。一旦跌破该通道，GBPUSD将下试1.2323美元左右的支撑位，而往上突破1.27美元将意味着GBPUSD有机会上试前顶1.314美元。

WTI原油

从WTI原油4小时图可见，WTI原油在周一小幅走高，但总体而言依然在下跌通道的趋势当中，尽管OPEC+承诺第一季度每日减产 220 万桶，但投资者仍对供应过剩的危机持续担忧，原油价格随即在12月初跌破支撑点。

上周末，美国因最近的价格疲软而宣布将补充战略石油储备而逐渐反弹，但是，随着非 OPEC 国家产量持续增长，以及美国和中国的经济不确定性，加上中国的国内需求依然低迷，因此投资者建议保守交易。

从技术面分析，若原油价格能够突破72.11这个关键阻力点，短期内即将能挑战下一个阻力 73.87。若升势停止，并转势下跌，70美元将是一个心理关口，若跌破将看68.77 为最后支撑位。

标普500指数
上周五非农数数据与失业率的成绩都超预期，这显示了美国的经济正从央行过去一年的升息中回温，公司在增加工作人员，各个行业也有潜在扶苏的苗头。因此，许多公司的股价也因此有所回升。这些上升都一一反映在了标普500指数中。
 
 
在标普500指标天图中，我们能看到自11月初，美国央行决定暂停升息后，指数从4,200.00支撑点开始回调，一直上升到了现在的4,660.00支撑点。而上星期五非农与失业率的向好，有可能会使标普500继续推高的潜能，并潜在突破短期4,720阻力线。
 
若标普500突破4,720，下个阻力位可看4,860的周图阻力位。
 
当然，市场瞬息万变，若是这周通货膨胀率不符合央行的准则，央行有潜在可能在这周的会议中再度升息，这样则会让市场再度放缓，已经持仓多头的交易员可在在标普跌回4,600以下后进行止损。